-- 凈盈余為4600萬美元，調(diào)整后凈盈余為2900萬美元，較上年同期增長160%。
-- 管理資產(chǎn)凈額為205億美元，較上年同期增長了49%。
-- 2007年第三季度，資本流入總額為18億美元，包括管理賬戶資本流入和基于
基金的總資本流入
倫敦10月25日電 /新華美通/ -- 領(lǐng)先的另類資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu) GLG Partners（簡稱 “GLG”）(Bloomberg: 493048Z LN) 今天宣布，該公司截至2007年9月30日的第三季度的凈盈余為4600萬美元，而2007年前9個月則為3.75億美元。截至2007年9月30日的第三季度，調(diào)整后凈盈余（凈盈余扣除有限合伙人利潤分成）為2900萬美元，年同比增長了160%，而2007年前9個月則為1.68億美元，較上年同期增長了99%。
截至2007年9月30日，GLG 的管理資產(chǎn)凈額達(dá)到了205億美元（不包括其它由 GLG 托管基金投資的資產(chǎn)），較2007年6月30日增長了10%，而較上年同期則增長了49%。截至2007年9月30日，GLG 的管理資產(chǎn)總額（包括由其它 GLG 托管基金投資的資產(chǎn)）為236億美元，較2007年6月30日增長了10%，而較上年同期則增長了48%。GLG 各托管基金強(qiáng)勁的業(yè)績以及良好的資本流入共同推動了管理資產(chǎn) (AUM)（見表1）的增長。
GLG 聯(lián)席創(chuàng)始人、董事總經(jīng)理兼聯(lián)席首席執(zhí)行官 Noam Gottesman 表示：“我們多樣化模式繼續(xù)在今年夏季動蕩的市場中起著重要作用，在 Greg Coffey 領(lǐng)導(dǎo)的新興市場和 GLG 聯(lián)席創(chuàng)始人 Pierre Lagrange 負(fù)責(zé)的歐洲戰(zhàn)略中表現(xiàn)尤其強(qiáng)勁，同時我們另類戰(zhàn)略中也廣泛獲得大量的凈資本流入。我們期待在未來幾周內(nèi)完成與 Freedom Acquisition Holdings (Amex: FRH) (Amex: FRH.U) (Amex: FRH.WS) (Bloomberg: FRH/U US)（簡稱“Freedom”）之間的反向收購交易，并仍然對我們業(yè)務(wù)的未來拓展與增長前景感到非常振奮?！?/p>
表1：管理資產(chǎn)
（單位：百萬美元）
截至9月30日
2007年 2006年
基于基金的管理資產(chǎn)總額 USD 21,524 USD 14,519
管理賬戶管理資產(chǎn) 1,905 1,042
現(xiàn)金及其它有價證券 164 372
管理資產(chǎn)總額 USD 23,593 USD 15,932
年同比增長率 48%
管理資產(chǎn)凈額 USD 20,466 USD 13,718
年同比增長率 49%
截至9月30日的第三季度 截至9月30日的前9個月
2007 2006 2007 2006
基于基金的管理資產(chǎn)期初總額： USD 19,485 USD 14,351 USD 16,053 USD 11,484
基于基金的資本流入（扣除償
還費用）： 1,798 (72) 3,350 1,541
基于基金的業(yè)績凈值（收益扣除虧損）： 241 240 2,121 1,494
基于基金的管理資產(chǎn)期末總額： USD 21,524 USD 14,519 USD 21,524 USD 14,519
在基于基金的管理資產(chǎn)期初總額中所占比重
基于基金的資本流入總額（扣除償還費用）：9.2% (0.5%) 20.9% 13.4%
基于基金的業(yè)績凈值總額（收益扣除虧損）：1.2% 1.7% 13.2% 13.0%
管理帳戶期初管理資產(chǎn)： USD 1,843 USD 937 USD 1,233 USD 335
資本流入（扣除償還費用）： 38 96 457 766
業(yè)績凈值（收益扣除虧損）： 24 8 215 (60)
管理帳戶期末管理資產(chǎn)： USD 1,905 USD 1,042 USD 1,905 USD 1,042
在管理帳戶期初管理資產(chǎn)中所占比重
資本流入（扣除償還費用）： 2.1% 10.3% 37.1% 228.8%
業(yè)績凈值（收益扣除虧損）： 1.3% 0.9% 17.5% (17.9%)
注：業(yè)績凈值是根據(jù)該會計期間期初管理資產(chǎn)和資本流入得出的，可能會受到重大資本流入和匯率波動的影響。
財務(wù)業(yè)績總結(jié)
2007年第三季度，凈營收和其它盈余總額從上年同期的5700萬美元增至1.03億美元，增幅為79%，這主要應(yīng)歸因于由 GLG 各托管基金業(yè)績和強(qiáng)勁的資本流入引起的管理費的增長。2007年前9個月，凈營收和其它盈余總額較上年同期增長了78%，增至5.94億美元。
2007年第三季度沒有計算業(yè)績費。因為我們的一貫做法是在業(yè)績費確定時（一般是每年6月30日和12月31日）進(jìn)行計算。因此，第四季度的業(yè)績費公布時，它們將反映下半年確定的業(yè)績。
2007年第三季度，管理和行政費共為9500萬美元，占管理資產(chǎn)平均凈額的1.9%，分別較上年同期增長了69%和29個基點。2007年前9個月，管理和行政費共為2.42億美元，占管理資產(chǎn)平均凈額的1.8%，分別較上年同期增長了56%和16個基點。其它盈余為700萬美元，主要反映了我們2007年第三季度資產(chǎn)負(fù)債表中與匯率相關(guān)的現(xiàn)金收益。
2007年第三季度全部的 PSCB（有限合伙人利潤分成、薪酬和福利）總額較上年同期增長了60%，增至4600萬美元，盡管這意味著在營收中所占比重下降了539個基點，降至45%。PSCB 并非是根據(jù)美國公認(rèn)會計準(zhǔn)則 (GAAP) 計算的財務(wù)指標(biāo)，其包括根據(jù)非公認(rèn)會計準(zhǔn)則財務(wù)衡量指標(biāo) (Non-GAAP Financial Measures) 界定的有限合伙人利潤分成。2007年第三季度，員工薪酬與福利較上年同期增長了2500萬美元，增至2900萬美元，這主要是由于2006年第三季度 GLG 建立其有限合伙人利潤分成制度時一些主要員工辭職而成為參與者，從而取消精選員工薪酬與福利增長的緣故。
請注意，基于基金業(yè)績的薪酬和合伙人利潤分成只有在相關(guān)業(yè)績費確定時才能計算，一般是在每年的6月30日和12月31日。因此，第四季度最終公布時，部分基于業(yè)績的薪酬和有限合伙人利潤分成將反映下半年確定的業(yè)績以及上半年數(shù)目的任何調(diào)整。
2007年前9個月，PSCB 增長了63%，增至3.18億美元，但是在營收中所占比重較上年同期約下降了471個基點，降至54%。2007年前9個月，員工薪酬和福利年同比下降了6%，降至1.11億美元，這是由于2006年 GLG 建立其有限合伙人利潤分成制度時一些主要員工辭職的緣故。
2007年第三季度，一般、管理及其它費用年同比增長了56%，增至2600萬美元，但是在營收中所占比重下降了372個基點，降至25%。2007年前9個月，這些費用年同比增長了82%，增至8000萬美元，在營收中所占比重增長了29個基點，增至13%。這反映了2007年上半年業(yè)務(wù)的巨大增長以及某些一次性成本導(dǎo)致了經(jīng)營成本的增長。
GLG 聯(lián)席首席執(zhí)行官兼董事總經(jīng)理 Emmanuel Roman 表示：“事實證明全球資本市場出現(xiàn)動蕩的時期，我們的風(fēng)險管理和基礎(chǔ)設(shè)施表現(xiàn)良好。而且，我們的業(yè)務(wù)部門還在繼續(xù)擴(kuò)大，與我們新戰(zhàn)略合作伙伴 Istithmar 和 Sal. Oppenheim 的最初良好態(tài)勢也讓我們倍受鼓舞?！?/p>
投資者/分析師電話會議和網(wǎng)播
GLG 將于今天美國東部夏令時上午11:00（紐約市）/英國夏令時下午4:00（格恩西島/倫敦）面向投資者和分析師召開一次電話會議。此次直播電話會議的撥入號是+1-866-238-1665（美國）或+44(0)207-15-32-010（英國）。欲收聽有關(guān)此次電話會議的網(wǎng)絡(luò)廣播，請通過 GLG 網(wǎng)站 http://www.glgpartners.com 注冊。
收聽電話會議實況重播，請撥打+1-888-266-2081（美國）或+1-703-925-2533（英國），密碼：1156360。此次電話會議的網(wǎng)絡(luò)重播還可在該公司網(wǎng)站 www.glgpartners.com 收聽。電話和網(wǎng)絡(luò)重播都將于2007年10月24日美國東部夏令時下午2:00或英國夏令時下午7:00開通，并于2007年11月7日關(guān)閉。
GLG 簡介
GLG 是歐洲較大的獨立另類資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)，同時也是全球較大的另類資產(chǎn)管理公司之一。該公司為其享有盛名的長期客戶群提供廣泛的投資產(chǎn)品和帳戶管理服務(wù)。GLG 致力于保留客戶資金和實現(xiàn)穩(wěn)定而巨大的絕對回報，同時確保較低的風(fēng)險和與股票及固定收益市場較低的關(guān)聯(lián)性。自1995年成立以來，GLG 立基于其創(chuàng)始人在私人財富管理行業(yè)的經(jīng)驗，發(fā)展成為全球較大、最受認(rèn)可的另類投資管理機(jī)構(gòu)之一，同時保留了其以客戶為本的產(chǎn)品開發(fā)和客戶服務(wù)傳統(tǒng)。截至2007年9月30日，GLG 管理資產(chǎn)總額已經(jīng)超過了230億美元。
前瞻性聲明
本新聞稿中包含與未來業(yè)績相關(guān)的陳述，這些陳述屬于前瞻性陳述。實際業(yè)績可能會因某些風(fēng)險和不確定性因素與預(yù)期業(yè)績而產(chǎn)生重大差異。這些風(fēng)險和不確定性因素包括但不局限于：GLG 管理的投資基金的市場行情、GLG 管理的投資基金的績效、相關(guān)業(yè)績費及其對營收、凈盈余、現(xiàn)金流和基金資本流入/流出產(chǎn)生的相關(guān)影響、保留 GLG 主要投資和其他人員的成本或主要人員辭職的損失、與 GLG 部門大小和地理范圍擴(kuò)大相關(guān)的風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險、法律訴訟與監(jiān)管實施風(fēng)險（包括管理時間與注意力分散和 GLG 資源更多的成本以及更大的需求量）、與使用杠桿作用、金融衍生工具、利率和匯率波動等手段相關(guān)的風(fēng)險、與擬議收購相關(guān)的成本、未能獲得 Freedom Acquisition Holdings, Inc. 股東對擬議收購交易的批準(zhǔn)、收購交易完成時間嚴(yán)重推遲或該交易根本不能完成的風(fēng)險、以及一些其它風(fēng)險與不確定因素（包括2007年10月11日 Freedom 向美國證券交易委員會 (Securities and Exchange Commission) 提交的股東最終簽署的委托書中提出的）。這些前瞻性陳述只反映本新聞稿當(dāng)前日期的情況。在出現(xiàn)新的信息、發(fā)生未來事件或其它情況時，GLG 概不承擔(dān)更新或修改這些前瞻性陳述的義務(wù)。
GLG
未經(jīng)審計的合并經(jīng)營業(yè)績
（單位：千美元）
截至9月30日的三個月
2007 2006 變化%
凈營收與其它盈余
管理費 $ 78,558 $ 47,010 67%
業(yè)績費 803 1,102 NM
行政費 16,306 9,128 79%
其它 6,905 -- NM
凈營收與其它盈余總額 102,572 57,240 79%
費用
員工薪酬與福利 (28,959) (3,735) NM
一般、管理與其它費用 (25,891) (16,576) 56%
(54,850) (20,311) 170%
經(jīng)營盈余 47,722 36,929 29%
利息費凈額 3,048 1,029 196%
扣除所得稅前盈余 50,770 37,958 34%
所得稅 (4,735) (1,803) 163%
GAAP 凈盈余 $ 46,035 $ 36,155 27%
截至9月30日的9個月
2007 2006 變化%
凈營收與其它盈余
管理費 $ 198,892 $ 129,981 53%
業(yè)績費 343,835 177,047 94%
行政費 42,986 25,050 72%
其它費用 7,875 1,883 318%
凈營收與其它盈余總額 593,588 333,961 78%
費用
員工薪酬與福利 (110,526) (118,194) NM
一般、管理與其它費用 (79,634) (43,721) 82%
(190,160) (161,915) NM
經(jīng)營盈余 403,428 172,046 134%
利息費凈額 4,694 3,603 30%
扣除所得稅前盈余 408,122 175,649 132%
所得稅 (33,020) (14,803) 123%
GAAP 凈盈余 $ 375,102 $ 160,846 133%
GLG 合并資產(chǎn)負(fù)債表
（單位：千美元）
截至 截至
2007年 2006年
9月30日 12月31日
（未經(jīng)審計）
資產(chǎn)類
現(xiàn)金與現(xiàn)金等價物 $ 391,732 $ 273,148
投資 163 201
應(yīng)收賬款 40,687 251,963
預(yù)付費用和其它資產(chǎn) 32,647 25,944
資產(chǎn)與設(shè)備（分別扣除11,669美元和
10,117美元的累積折舊與攤銷費用） 8,966 6,121
資產(chǎn)類合計 $474,195 $557,377
債務(wù)及股東權(quán)益
流動負(fù)債
應(yīng)付回扣與預(yù)付管理費 $19,473 $19,146
應(yīng)計薪酬與福利 63,199 102,507
應(yīng)付所得稅 19,038 25,094
應(yīng)付分銷費用 71,311 9,310
應(yīng)收賬款與其它費用 14,753 19,716
其它負(fù)債 3,654 5,100
流動負(fù)債合計 191,428 180,873
非流動負(fù)債
應(yīng)付貸款 13,000 13,000
少數(shù)股東權(quán)益 2,031 1,552
非流動負(fù)債合計 15,031 14,552
承付款項與或有費用 -- --
負(fù)債類合計 206,459 195,425
所有者權(quán)益類
所有者權(quán)益 6,843 6,356
保留盈余 257,238 352,690
累積的其它全面盈余 3,655 2,906
所有者權(quán)益類合計 267,736 361,952
負(fù)債與所有者權(quán)益類合計 $474,195 $557,377
GLG 截至2007年9月30日和2006年9月30日的
3個月與9個月的 Non-GAAP 調(diào)整后凈盈余
（單位：千美元）
截至9月30日 截至9月30日
的3個月 % 的3個月 %
2007年 2006年 變化 2007年 2006年 變化
根據(jù) non-GAAP 計算的
調(diào)整后凈盈余
GAAP 凈盈余 $ 46,035 $ 36,155 27% $ 375,102 $ 160,846 133%
扣除：有限合伙人利潤分成 (17,000) (25,000) (32%) (207,500) (76,530) 171%
Non-GAAP 調(diào)整后凈盈余 $ 29,035 $ 11,155 160% $ 167,602 $ 84,316 99%
GLG 截至2007年9月30日和2006年9月30日
的3個月與9個月 Non-GAAP 費用
（單位：千美元）
截至9月30日 截至9月30日
的3個月 % 的3個月 %
2007年 2006年 變化 2007年 2006年 變化
Non-GAAP 費用
GAAP 員工薪酬與福利 $ (28,959) $ (3,735) $ (110,526) $ (118,194)
有限合伙人利潤分成 (17,000) (25,000) (207,500) (76,530)
Non-GAAP 全面有限合伙人
利潤分成、薪酬與福利 $ (45,959) $ (28,735) 60% $ (318,026) $ (194,724) 63%
GAAP 一般、管理與其它費用 (25,891) (16,576) 56% (79,634) (43,721) 82%
Non-GAAP 費用總額 $ (71,850) $ (45,311) 59% $ (397,660) $ (238,445) 67%
根據(jù) Non-GAAP 計算的財務(wù)核算方法
GLG 除了提供根據(jù)公認(rèn)會計準(zhǔn)則計算的財務(wù)業(yè)績之外，還提供了一些根據(jù)非公認(rèn)會計準(zhǔn)則計算的財務(wù)業(yè)績指標(biāo)。
全面的有限合伙人利潤分成、薪酬與福利：GLG 管理層根據(jù)“非公認(rèn)會計準(zhǔn)則計算的全面的有限合伙人利潤分成、薪酬與福利”（簡稱 non-GAAP PSCB）核算方法來評估其員工相關(guān)費用。這種 non-GAAP 財務(wù)指標(biāo)反應(yīng)了 GAAP 員工薪酬與福利，調(diào)整后則包括有限合伙人利潤分成。
2006年年中開始，GLG 與其許多主要員工達(dá)成了合作關(guān)系，這些員工辭職后成為 GLG 某些資產(chǎn)的直接或間接有限合伙人權(quán)益的持有者。這些個人繼續(xù)通過直接或兩個有限責(zé)任合伙人關(guān)系為 GLG 提供服務(wù)。通過他們的合伙人權(quán)益，這些主要個人有權(quán)利獲得以利潤優(yōu)先分成支付的合伙人收入，此外他們可能還可以獲得一個更多的自由支配有限合伙人利潤分成。上文提到的這些參與有限合伙人利潤分成計劃的主要人員不從 GLG 獲得薪水與可自由支配的分紅。
根據(jù) GAAP，有限合伙人利潤分成不能作為員工薪酬。但是，該公司管理層認(rèn)為當(dāng)考慮到企業(yè)業(yè)績時將有限合伙人利潤分成看作薪酬更為恰當(dāng)，因為它反應(yīng)了這些有限合伙人利潤分成計劃的參與者給 GLG 提供的服務(wù)費用。因此，GLG 根據(jù) non-GAAP PSCB 來表示有限合伙人利潤分成計劃參與者和員工為 GLG 提供的服務(wù)費用總額。由于這一 non-GAAP 財務(wù)指標(biāo)，因此 GLG 將有限合伙利潤分成計算在實現(xiàn)有限合伙人利潤分成相關(guān)的營收這一會計期間，而不是將有限合伙人利潤分成計算在有限合伙人進(jìn)行利潤分成的那一會計期間。
Non-GAAP PSCB 并非一個根據(jù) GAAP 計算的財務(wù)業(yè)績指標(biāo)，不應(yīng)該被看作是 GAAP 員工薪酬與福利的替代指標(biāo)。
調(diào)整后凈盈余：GLG 管理層根據(jù)指標(biāo)“調(diào)整后凈盈余”評估其企業(yè)的基本業(yè)績，調(diào)整后凈盈余是根據(jù) GAAP 員工薪酬與福利和上述提到的 non-GAAP PSCB 之間的差異進(jìn)行調(diào)整的。調(diào)整后凈盈余并非 GAAP 財務(wù)業(yè)績，不應(yīng)該作為 GAAP 凈盈余或 GLG 經(jīng)營業(yè)績或任何其它 GAAP 業(yè)績指標(biāo)的替代指標(biāo)。
GLG 提供這些 non-GAAP 財務(wù)指標(biāo)旨在使投資者、證券分析師和其它感興趣的各方能夠?qū)?GLG 的員工相關(guān)費用和來自經(jīng)營部門的盈余進(jìn)行更多的財務(wù)分析，因為他們相信這些指標(biāo)會幫助投資者更好地理解 GLG 員工相關(guān)費用的各方各面。GLG 管理層相信這些 non-GAAP 財務(wù)指標(biāo)也會增強(qiáng)現(xiàn)階段核心經(jīng)營業(yè)績與 GLG 歷史各時期的對比。GLG 認(rèn)為 non-GAAP 調(diào)整后的凈盈余能比 GAAP 凈盈余更好地描述股東的利潤分成。
投資者除了可以考慮 GAAP 財務(wù)業(yè)績指標(biāo)之外，還應(yīng)該考慮這些 non-GAAP 財務(wù)指標(biāo)，但并非只考慮或優(yōu)先考慮 non-GAAP 財務(wù)指標(biāo)。GLG 提供的 non-GAAP 財務(wù)指標(biāo)可能與其它公司使用的 non-GAAP 財務(wù)指標(biāo)有所不同。
GLG 財務(wù)附表
（單位：百萬美元） 2007年第三季度 2007年第二季度 2006年第三季度 LTM(1) YTD(2)
管理資產(chǎn)總額 23,593 21,522 15,932 23,593 23,593
管理資產(chǎn)凈額 20,466 18,585 13,718 20,466 20,466
平均管理資產(chǎn)凈額 19,533 17,343 13,592 16,805 17,576
（單位：千美元）
管理費 78,558 62,991 47,010 255,184 198,892
業(yè)績費(3) 803 340,512 1,102 561,527 343,835
行政費 16,306 14,036 9,128 52,751 42,986
其它 6,905 472 -- 10,891 7,875
凈營收和其它盈余總額 102,572 418,010 57,240 880,353 593,588
員工薪酬與福利 (28,959) (56,518) (3,735) (160,717) (110,526)
一般、管理和其它
費用 (25,891) (27,979) (16,576) (104,177) (79,634)
凈利息收益 3,048 171 1,029 5,749 4,694
稅前 GAAP 凈盈余 50,770 333,685 37,958 621,208 408,122
所得稅費用 (4,735) (25,031) (1,803) (47,443) (33,020)
稅后 GAAP 凈盈余 46,035 308,654 36,155 573,765 375,102
有限合伙人利潤分成 (17,000) (184,047) (25,000) (332,420) (207,500)
Non-GAAP 調(diào)整后凈盈
余 (4) 29,035 124,607 11,155 241,345 167,602
管理費和行政費/平均
管理資產(chǎn)凈額(5) 1.9% 1.8% 1.7% 1.8% 1.8%
凈營收和其它盈余總額
/平均管理資產(chǎn)凈額(5) 2.1% 9.6% 1.7% 5.2% 4.5%
員工薪酬與福利和有限
合伙人利潤分成
/凈營收與其它盈余總額 45% 58% 50% 56% 54%
一般、管理和其它費用
/凈營收與其它盈余總額 25% 7% 29% 12% 13%
Non-GAAP 調(diào)整后凈盈余
/凈營收與其它盈余總額 28% 30% 19% 27% 28%
有效所得稅率 14% 17% 14% 16% 16%
(1) LTM 會計期間是指2006年10月1日至2007年9月30日。
(2) YTD 會計期間是指2007年1月1日至2007年9月30日。
(3) 通常是在每年的6月30日和12月31日當(dāng)業(yè)績費確定時，業(yè)績費才記入業(yè)績。因此，業(yè)績費營收不反映
來自第一季度和第三季度期間的未確定業(yè)績費的營收。
(4) 更多細(xì)節(jié)，詳見 “Non-GAAP 財務(wù)指標(biāo)”。
(5) 2006年第三季度以及2007年第二季度與第三季度的比率均為按年利率進(jìn)行換算后的比率。
管理資產(chǎn)組成附表
（單位：百萬美元）
截至 年同比變化 截至 年同比變化 季度同比變化
6月30日 % 9月30日, % %
2007年 2006年 2007年 2006年 2007年 2006年
第三季度 第三季度
另類戰(zhàn)略 $ 12,826 $ 9,059 42% $ 14,713 $ 9,184 60% 15% 1%
長期戰(zhàn)略 4,432 3,730 19% 4,561 3,735 22% 3% 0%
內(nèi)部對沖基金中的
基金 (FoHF) 1,627 1,086 50% 1,651 1,089 52% 1% 0%
外部 FoHF 599 477 26% 598 511 17% 0% 7%
基于資金的
管理資產(chǎn)總額 19,485 14,351 36% 21,524 14,519 48% 10% 1%
管理賬款 1,843 937 97% 1,905 1,042 83% 3% 11%
現(xiàn)金 194 339 (43%) 164 372 (56%) (16%) 10%
管理資產(chǎn)總額 21,522 15,627 38% 23,593 15,932 48% 10% 2%
扣除：
GLG 基金中內(nèi)部
FoHF 投資 (1,642) (1,020) 61% (1,653) (1,091) 52% 1% 7%
扣除：
GLG 基金中外部
FoHF 投資 (56) (13) 343% (55) (48) 15% (1%) 281%
扣除：
另類基金中
的基金投資 (1,239) (1,127) 10% (1,419) (1,075) 32% 14% (5%)
管理資產(chǎn)凈額 $ 18,585 $ 13,467 38% $ 20,466 $ 13,718 49% 10% 2%
截至6月30日 截至9月30日 截至9月30日
的3個月 的3個月 的9個月
2007年 2006年 2007年 2006年 2007年 2006年
基于資金的期初
管理資產(chǎn)總額 $ 17,060 $ 12,934 $ 19,485 $ 14,351 $ 16,053 $ 11,484
資金流入（扣除
償還費用） 1,393 1,407 1,798 (72) 3,350 1,541
基于資金的
業(yè)績凈值（收益
扣除虧損） 1,032 10 241 240 2,121 1,494
基于資金的期末
管理資產(chǎn)總額 $ 19,485 $ 14,351 $ 21,524 $ 14,519 $ 21,524 $ 14,519
在基于資金的
期初管理資產(chǎn)
總額中所占比重
資本流入
（扣除償還費用） 8.2% 10.9% 9.2% (0.5%) 20.9% 13.4%
業(yè)績凈值
（收益扣除虧損） 6.0% 0.1% 1.2% 1.7% 13.2% 13.0%
管理帳戶期初
管理資產(chǎn) $ 1,398 $ 505 $ 1,843 $ 937 $ 1,233 $ 335
資本流入
（扣除償還費用） 351 536 38 96 457 766
業(yè)績凈值
（收益扣除虧損） 94 (104) 24 8 215 (60)
管理帳戶期末
管理資產(chǎn) $ 1,843 $ 937 $ 1,905 $ 1,042 $ 1,905 $ 1,042
在管理帳戶期初
管理資產(chǎn)中所占比重
資本流入（扣除
償還費用） 25.1% 106.1% 2.1% 10.3% 37.1% 228.8%
業(yè)績凈值（收益
扣除虧損） 6.7% (20.6%) 1.3% 0.9% 17.5% (17.9%)
注：業(yè)績凈值基于該會計期間的期初管理資產(chǎn)和資本流入，受大幅資本流入和匯率波動的影響。
